تقييم Interactive Brokers

شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers هي شركة تداول في مجال خدمات التداول والاستثمار تشمل الأسهم، الخيارات، العقود الآجلة، العملات، والسندات، تتيح الشركة للمستثمرين في أكثر من 200 دولة ومنطقة إمكانية التداول في أكثر من 160 سوقًا عالميًا. وعلى الرغم من هذه المزايا المتعددة، إلا أن الشركة تفتقر إلى الحماية الكاملة للمستثمرين غير المقيمين في الولايات المتحدة بسبب محدودية تراخيصها. في هذا المقال، سوف نتناول نظرة عامة على شركة إنتراكتيف بروكرز، من خلال استعراض خدماتها، أنواع الحسابات المتاحة، رسوم التداول، والمنصات التي تقدمها، بالإضافة إلى تقييم المزايا والعيوب التي قد تواجه المستثمرين عند التعامل معها.

نظرة عامة حول شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

تُعرف شركة Interactive Brokers، أو كما تُختصر باسم IBKR، بأنها تقدم خدمات التداول والاستثمار في أكثر من 200 دولة ومنطقة حول العالم. تشمل خدماتها التداول في الأسهم، والخيارات، والعقود الآجلة، والعملات، والسندات، وصناديق الاستثمار المتداولة، إضافة إلى الوصول لأكثر من 160 سوقًا عالميًا.

توفر شركة إنتراكتيف بروكرز إمكانية الوصول إلى جميع هذه الأسواق من خلال منصة تداول واحدة شاملة، كما تتيح تمويل الحساب بأكثر من 23 عملة مختلفة، يمكن اختيار إحداها كعملة أساسية للحساب.

ورغم هذه الميزات، إلا أن الشركة لا توفر حماية كاملة لجميع عملائها، إذ لم تحصل على تراخيص مالية مرموقة تكفل الأمان الشامل. فالترخيص الذي تحمله الشركة يقتصر في حمايته على فئة معينة من العملاء، وهم المواطنون الأمريكيون فقط، وسنوضح ذلك بالتفصيل في فقرة التراخيص.

تراخيص شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

شركة إنتراكتيف بروكرز (Interactive Brokers) هي عضو في بورصة نيويورك، وخاضعة لتنظيم هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) وهيئة تداول السلع الآجلة (CFTC).

ومن المهم التنويه، عزيزي القارئ، إلى أن هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية لا توفر حماية مالية للمستثمرين غير المقيمين في الولايات المتحدة. وهذا يعني أنه في حال قمت بالتداول مع هذه الشركة وتعرضت لأي مشكلة مالية، فلن تضمن لك الهيئة استرجاع أموالك أو توفير الحماية اللازمة. ولهذا السبب، يُفضّل كثيرون تجنّب التعامل مع مثل هذه الشركات التي تعاني من قصور في التراخيص، ولا تمتلك اعتمادات رقابية متعددة.

الأصول المالية المتوفرة لدى شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers شركة متخصصة في تداول الاسهم الامريكيه في بورصة نيويورك بالإضافة إلي بعض المنتجات الاخرى والتي تشمل أكثر من 160 سوقا آخر مثل:

• الأسهم.
• صناديق الاستثمار المتداولة.
• خيارات.
• العقود الآجلة.
• خيارات العقود الآجلة.
• عقود التوقعات والأحداث.
• العملات الفورية.
• الذهب الفوري الأمريكي.
• السندات.
• صناديق الاستثمار المشتركة.
• صناديق التحوط.
• العملات المشفرة.

منصات التداول لدى شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

تتيح شركة إنتراكتيف بروكرز مجموعة من المنصات الخاصة بها، مثل منصة IBKR لسطح المكتب وتطبيق الهاتف المحمول، بالإضافة إلى بوابة العميل (الويب). كما توفر أيضًا منصة TWS التي تتوفر كبرنامج لسطح المكتب أو كتطبيق للهاتف.

تتيح هذه المنصات إمكانية التداول وتنفيذ الأوامر، وتوفر بيانات السوق، وأدوات البحث والتحليل، إلى جانب عرض أسعار الأسهم، والخيارات، والعقود الآجلة، والعملات، والسندات، والصناديق وغيرها، وذلك من أكثر من 160 سوقًا حول العالم.

تم تصميم هذه المنصات لتناسب كلًّا من المتداولين المحترفين والمبتدئين، حيث يمكن لكل مستخدم اختيار المنصة التي تلبي احتياجاته وتناسب أسلوبه في التداول.

أنواع حسابات شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

توفر شركة إنتراكتيف بروكرز انواع حسابات مالية متعددة ومعقدة تشمل: 

الحسابات المشتركة والفردية والتقاعد

يوجد اربعة أنواع مختلفة من الحسابات، وهي: الحسابات الفردية، الحسابات المشتركة، حسابات الثقة (التراست)، حسابات التقاعد الفردية، وحسابات خاصة بإدارة الأصول للقصر.

• الحساب المشترك: هو حساب يمكن أن يمتلكه شخصان معًا، ويتيح لهما التداول في الأسواق المختلفة. يمكن أن يكون هذا الحساب بنظام المستأجرين بحق البقاء، أو الملكية المشتركة، أو "الملكية الكاملة"، وذلك حسب نوع العلاقة القانونية بين الطرفين.
• حساب الثقة (Trust Account): هو حساب يتم إنشاؤه بناءً على إطار قانوني، تُحتفظ فيه الأصول من قِبل طرف يُعرف بـ"الوصي" لصالح طرف آخر يُعرف بـ"المستفيد". يتم التحكم في الحساب من قبل الوصي وفقًا لتعليمات المانحين أو المؤسسين.
• حساب التقاعد الفردي: هو حساب مصمم لتوفير خطة ادخار تقاعد مسجلة أو خطة تقاعد زوجية، ومتاح للمقيمين الكنديين فقط. يتمتع هذا النوع من الحسابات بمزايا ضريبية ويهدف إلى مساعدة الأفراد على الادخار من أجل التقاعد. ولا يُسمح باستخدامه كحساب هامشي.
• حساب جامعة أوماها (UGMA/UTMA): هو حساب يتم إنشاؤه باسم فرد أو كيان لإدارة أموال طفل قاصر حتى بلوغه سنًا معينة. هذا النوع من الحسابات متاح فقط لسكان الولايات المتحدة، ويتم إدارته بواسطة وصي واحد يتمتع بحق الوصول الكامل إلى جميع الوظائف حتى يبلغ القاصر السن القانونية.

حسابات المستشارين غير المحترفين

هذا هو حسابي الرئيسي كمستشار، وقد تم إنشاؤه منذ التسجيل. يحتوي الحساب على 15 عميلاً مرتبطًا به، وهو مرتبط بالحساب الرئيسي الذي تُدار من خلاله الحسابات الفقهية للعملاء.

يُستخدم هذا الحساب لتحصيل الرسوم وتخصيص الصفقات. يمكن للمستشارين الوصول إلى وظائف التداول ومعظم أدوات إدارة الحسابات، في حين لا يملك العملاء صلاحية التداول بأنفسهم.

لدي صلاحية كاملة للوصول إلى جميع وظائف إدارة الحساب. كما تتوفر السيولة النقدية، وأوراق الإيداع، وهامش المحفظة، ويتم تحديد هامش مستقل لكل حساب عميل.

حسابات مكتب العائلة 

تتمثل هذه الحسابات في نموذج يُدار بواسطة فرد يعمل كمدير لمكتب عائلي، حيث يُعد هذا الحساب الرئيسي مرتبطًا بعدة حسابات عملاء. ويتضمن النموذج مشاركة الأرباح مع العملاء من خلال حقوق الملكية، إلى جانب رسوم ثابتة تُحسب بنسبة مئوية من الأرباح أو الخسائر، إضافة إلى رسوم على كل صفقة وفواتير يدوية.

يمكن لمدير المكتب العائلي الوصول إلى بعض أو جميع الحسابات والوظائف، كما يمكن لعملاء الشركة التداول وتمويل الحسابات بالنقد أو من خلال أوراق الإيداع، بالإضافة إلى استخدام هامش المحفظة.

يُحدد هامش خاص لكل حساب عميل على حدة، كما يمكن لمدير المكتب العائلي تخصيص نسبة محددة من الحساب، أو من الأسهم، أو من المراكز المفتوحة قبل تنفيذ التداول.

حسابات الشركات الصغيرة 

الأصول مملوكة لحساب الكيان، وهو حساب يُخصَّص لشركة أعمال صغيرة أو شراكة أو شركة ذات مسؤولية محدودة أو كيان قانوني غير مدمج. 

يمكن من خلال هذا الحساب الوصول إلى وظائف التداول وإدارة الحسابات، وتفويض المستخدمين للحصول على بعض أو كل هذه الوظائف. كما يتوفر لهذا النوع من الحسابات هامش محفظة وسيولة نقدية.

حسابات المستشار 

هو حساب رئيسي مرتبط بحسابات العملاء سواء الأفراد أو المؤسسات، ويُستخدم هذا الحساب لتحصيل الرسوم وتخصيص الصفقات. يمكن للمستشار فتح حساب واحد لتداولاته الخاصة، وقد يحمل هذا الحساب علامة تجارية تعكس هوية المستشار أو المؤسسة.

المستشار سواء كان فردًا أو جهة مؤسسية مسجلة – يتولى إدارة العملاء، وإدارة الثروات، وأموال العملاء، بالإضافة إلى إدارة الأصول.

يتمتع هذا الحساب بهامش من السيولة النقدية، وأوراق الإيداع، وهامش المحفظة، كما يُحدد هامش مستقل لكل حساب عميل على حدة. يُتاح للمستشارين تخصيص الصفقات قبل تنفيذها، بناءً على نسبة الحساب، أو نسبة الأسهم، أو نسبة المراكز.

حسابات مدير الأموال 

يُفتح هذا الحساب كحساب عميل منفصل جديد لأي عميل يدير مدير أمواله. يتيح هذا الحساب لمدير الأموال إدارة أموال عدة عملاء من خلال عدد من المستشارين ومديري الثروات. 

يتم تحقيق الربح للعملاء من خلال حقوق الملكية ورسوم ثابتة كنسبة مئوية، بالإضافة إلى الأرباح والخسائر ورسوم على كل صفقة، إلى جانب الفواتير اليدوية التي يحددها المستشار أو مدير الثروات. يُمنح مدير الأموال حق التداول والوصول إلى الحساب فقط من خلال بوابة المدير.

حسابات الوساطة FCM 

هو حساب رئيسي مرتبط بحسابات لعملاء أفراد أو مؤسسات، ويُستخدم هذا الحساب لتحصيل الرسوم. يمكن للوسيط فتح حساب التداول الخاص به، وقد تكون للحساب علاقة تجارية تعكس هوية الوسيط.

أما حسابات مجموعة التداول الملكية، فهي عبارة عن حساب واحد يحتفظ بالأصول المملوكة لصاحب الكيان، إضافةً إلى حسابات مرتبطة جميعها باسم كيان واحد. وتُعتبر جميع الأصول في هذه الحسابات مملوكة لصاحب الحساب، مع تخصيص حدود تداول مستقلة لكل حساب، وإمكانية استخدام استراتيجية تداول خاصة بكلٍ منها.

حسابات صناديق التحوط وصناديق الاستثمار المشتركة

هو حساب موحّد لمستخدم واحد أو أكثر، يتيح إنشاء حسابات فرعية للمتداولين المعتمدين، مع إمكانية إدارة عدة حسابات فرعية باستخدام استراتيجيات مختلفة، وتنفيذ الصفقات من خلال حساب تخصيص موحّد. كما يتيح إمكانية تحويل الصفقات في نهاية اليوم إلى حسابات لدى وسطاء آخرين.

حساب مسؤول الامتثال

هو حساب واحد مرتبط بحساب رئيسي متعدد، يشمل الحسابات الفردية والمشتركة الموثوقة، بالإضافة إلى حسابات الموظفين الفردية، ويهدف إلى مراقبة نشاطهم التجاري. تحتاج أي مؤسسة إلى مراقبة نشاط التداول الخاص بموظفيها بالكامل أو جزئيًا، ويتم التحكم في التداول بشكل كامل من قِبل موظف الوسيط مع إمكانية الوصول الكامل إلى بيانات التداول.

حساب الإداريين 

هو حساب واحد مرتبط بحساب متعدد خاص بالمستشارين الماليين، أو صناديق التحوط الفردية أو المتعددة، أو مجموعة التداول الملكية، ويُستخدم لغرض تقديم التقارير والوظائف الإدارية الأخرى إلى عميل واحد أو أكثر، أو إلى صندوق أو حساب فرعي.

مستثمرو صناديق التحوط المؤسسين 

هو حساب موحّد يتيح للمؤسسات مثل المؤسسات الوقفية، أو صناديق التقاعد، أو المكاتب العائلية، أو صناديق الصناديق، الوصول إلى سوق صناديق التحوط لدينا، لتصفّحها والاستثمار فيها.

طرق السحب والإيداع لدى شركة Interactive Brokers

تتيح شركة شركة إنتراكتيف بروكرز الإيداع والسحب عبر طرق محدودة جدًا، وهي التحويل البنكي أو الشيكات، وتُعد هاتان الطريقتان الأنسب لشركة تداول أسهم من هذا النوع. وتُفرض رسوم على عمليتي الإيداع والسحب، وتشمل هذه الرسوم تكاليف تحويل العملات والمصاريف البنكية.

رسوم شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

تفرض شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers رسوماً على عمليات الإيداع والسحب، بالإضافة إلى رسوم على تداول الأسهم والسندات وغيرها من الأصول المالية المختلفة، كما تفرض فوائد وعمولات على صفقات التداول.

معلومات الاتصال بشركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

توفر شركة إنتراكتيف بروكرز إمكانية التواصل معها فقط من خلال جهات اتصال المبيعات المؤسسية، وتعرض أرقام الهواتف المحمولة والفاكس بحسب كل دولة. 

إلا أنها لا تتيح خدمة عملاء أو دعماً فنياً مباشراً عبر البريد الإلكتروني أو الهاتف المحمول، مما يجعل تجربة خدمة العملاء ضعيفة، مشتتة، وبطيئة الاستجابة. وفي حال وقوع مشكلة، قد يستغرق الوصول إلى الدعم وقتاً طويلاً.

خدمة العملاء في شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

خدمة العملاء في شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers ضعيفة جدًا، حيث تقتصر طرق التواصل معها على وسائل محدودة. من الصعب التواصل مع خدمة العملاء، مما يؤدي إلى تقديم خدمة غير فعّالة وغير مستجيبة، مما يخلق بيئة تداول غير موثوقة وذات مخاطر عالية.

هل شركة Interactive Brokers نصابة؟

لا يمكن الجزم بأن شركة Interactive Brokers هي شركة نصابة، ولكن حصولها على ترخيص واحد فقط، وهو ترخيص من هيئة الأوراق المالية والسلع الأمريكية، لا يضمن الحماية إلا للمقيمين في الولايات المتحدة الأمريكية. وهذا يعني أن التداول مع هذه الشركة من قبل عملائها من مناطق أو دول أخرى ينطوي على مخاطر، حيث قد لا يحصلون على أموالهم في حال تعرضهم للاحتيال. بالإضافة إلى ذلك، هناك رسوم متعددة وكبيرة بعض الشيء، فضلاً عن خدمة العملاء البطيئة. لذلك، بناءً على هذه المؤشرات، يُنصح بعدم التداول مع هذه الشركة.

ايجابيات وسلبيات شركة إنتراكتيف بروكرز Interactive Brokers

إليك إيجابيات وسلبيات شركة إنتراكتيف بروكرز في جدول مختصر:

لماذا لا يوصى بالتداول مع شركة Interactive Brokers؟

لا يُوصى بالتداول مع شركة **Interactive Brokers** لعدة أسباب قد تؤثر على تجربة المتداولين، خصوصًا لأولئك الذين يتداولون خارج الولايات المتحدة. ومن أبرز هذه الأسباب:

• الترخيص المحدود: رغم أن الشركة هي عضو في بورصة نيويورك وتحظى بتنظيم من هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) وهيئة تداول السلع الآجلة (CFTC)، فإن الحماية المالية التي توفرها هي فقط للمستثمرين المقيمين في الولايات المتحدة. 
• رسوم سحب وإيداع مرتفعة: تفرض الشركة رسومًا على عمليات الإيداع والسحب، بما في ذلك تكاليف تحويل العملات والمصاريف البنكية، وهو ما قد يكون غير ملائم للمتداولين الذين يتعاملون مع حسابات متعددة أو يتطلعون إلى إجراء تحويلات مالية صغيرة ومتكررة.
• تعقيد منصة التداول: رغم أن منصة Interactive Brokers تعد من بين الأفضل للمحترفين بفضل أدوات التحليل المتقدمة، إلا أن واجهتها قد تكون معقدة بالنسبة للمبتدئين. إذا لم تكن لديك خبرة كبيرة في التداول، فقد تجد صعوبة في التنقل بين وظائف المنصة.
• خدمة العملاء الضعيفة: تعد خدمة العملاء في Interactive Brokers ضعيفة جدًا مقارنة بالشركات الأخرى في نفس المجال، حيث تقتصر وسائل التواصل على قنوات محدودة مثل الهاتف والفاكس، ولا تتوفر خدمة الدعم الفني عبر البريد الإلكتروني أو محادثات حية. مما قد يؤدي إلى تأخير كبير في الحصول على الدعم في حال حدوث مشاكل.
• الرسوم والعمولات المرتفعة على بعض الأصول: رغم أن الشركة توفر مجموعة واسعة من الأدوات المالية، فإن الرسوم التي تفرضها على بعض الأصول مثل الأسهم والسندات قد تكون مرتفعة نسبياً مقارنة ببعض الشركات الأخرى.